Купонный доход Как это работает?

Купонный доход
Как это работает?

Друзья, давайте поговорим о купонном доходе?!

Купон – процент ДС, который Вам выплачивает эмитент облигации, которой вы владеете.

Купон может выплачиваться с разной периодичностью, но на Российском фондовом рынке, купон выплачивается один или два раза в год.

Периодичность выплаты купонного дохода именуется длительностью купонного дохода.

Самая частая длительность КД – 182дня.

Каждые 182 дня эмитент будет выплачивать вам ваш купон.

Друзья, прошу вашего внимания:

Купон высчитывается на каждый календарный день внутри соответствующего периода. 

На примере: 

ОФЗ 46011, сумма КД: 99,73 руб., длительность купона: 364 дня, периодичность – 1 раз в год.

⚠️Значит ли это, что свой КД вы сможете получить от эмитента только додержав облигацию до даты выплаты?! Значит! НО, КД, как сказано выше, имеет накопительный эффект. Таким образом 99,73 руб./ 364 дня = 0,27 руб./день – данную сумму, в качестве накопленного КД (НКД) вы имеете право получить при продаже облигации ОТ ПОКУПАТЕЛЯ.

Представим, что вы продержали эту облигацию всего 200 дней. Вы решили их продать. При продаже облигации покупатель помимо стоимости облигации, переводит вам и ВАШ НКД. Никакой магии – это правила торгов!

Помните, что происходит при закрытии раньше срока банковского вклада?! Вы теряете проценты! Облигации не дают возможности потери процента. Вы получите купон в объеме пропорциональном количеству дней, в течение которых являлись фактическим владельцем.

Давайте задачку: 

Имеется 350 ОФЗ одного типа. Длительность купона – 182 дня. Размер купона – 45 руб. Продержали облигацию всего 215 дней.

Вопрос:

1. Какую сумму купона по итогу вы получите в совокупности?!

2. Какую сумму заплатит эмитент, какую сумму заплатит покупатель?

Ответы пишите в комментарии